Sector textil en Vietnam: síntesis de 2025 y perspectivas de inversión

La industria textil y de la confección de Vietnam desempeña un papel fundamental en el crecimiento económico del país, demostrando su resiliencia ante los retos globales. En 2025, el sector va camino de alcanzar unos ingresos por exportación de 46 000 millones de dólares estadounidenses, impulsados por un sólido superávit comercial y una impresionante tasa de valor añadido interno.

El sector textil y de la confección sigue siendo uno de los principales contribuyentes al crecimiento económico de Vietnam. La industria se está recuperando con fuerza, y se espera que los ingresos por exportaciones alcancen los 46 000 millones de dólares estadounidenses en 2025, lo que refleja un aumento del 5,6 % con respecto a 2024.

La Asociación de Textiles y Confección de Vietnam (VITAS) informa de un notable superávit comercial de 21 000 millones de dólares, lo que pone de relieve el papel crucial del sector en la balanza comercial del país. La industria ha alcanzado una tasa de valor añadido nacional de alrededor del 52 %, lo que indica una mayor autosuficiencia en materias primas y componentes.

Estas impresionantes cifras se deben a varios factores. Aunque la ventaja tradicional de los bajos costes laborales se está desvaneciendo, Vietnam sigue manteniendo una ventaja gracias a su impresionante conjunto de acuerdos de libre comercio (ALC), que ayudan a reducir los aranceles sobre sus productos.

Al mismo tiempo, las empresas vietnamitas han demostrado su agilidad ante los retos actuales, entre los que se incluyen la lenta recuperación de la demanda mundial y las tensiones geopolíticas en múltiples regiones. Han mantenido una producción estable, han mejorado gradualmente sus operaciones y han aprovechado los nichos de mercado para impulsar un nuevo crecimiento.

Con estos logros, Vietnam sigue siendo el tercer mayor exportador mundial de textiles y prendas de vestir, después de China y Bangladés. Los productos textiles y de confección vietnamitas están ahora disponibles en 138 mercados de todo el mundo.

Exportaciones de prendas de vestir de Vietnam a Estados Unidos: Panorama de 2025

Estados Unidos siguió siendo el mayor mercado de exportación de Vietnam para textiles y prendas de vestir en 2025, con unos ingresos por exportación de prendas de vestir previstos de 18 600 millones de dólares, lo que supone un aumento interanual del 11,75 %. Las prendas de vestir siguieron representando la mayor parte de los ingresos de la industria y respaldaron las exportaciones totales previstas del sector, que ascendieron a 38 000 millones de dólares. La visibilidad de los pedidos se mantuvo sólida, y muchos fabricantes vietnamitas aseguraron contratos hasta el primer trimestre de 2026 y negociaron plazos de entrega posteriores.

La posición de Vietnam en el mercado estadounidense de la confección se fortaleció notablemente durante el año. Entre enero y julio de 2025, Vietnam se convirtió en el mayor proveedor de prendas de vestir de EE. UU., superando a China por primera vez. Durante este periodo, las importaciones estadounidenses de prendas de vestir procedentes de Vietnam alcanzaron casi 9.500 millones de dólares, lo que refleja un aumento interanual del 17,5 %, mientras que las importaciones procedentes de China disminuyeron. La cuota de Vietnam en las importaciones estadounidenses de prendas de vestir ascendió al 20,6 %, el nivel más alto registrado.

A pesar de la introducción de un arancel estadounidense del 20 % sobre la ropa vietnamita a partir de agosto de 2025, la dinámica comercial siguió favoreciendo a Vietnam, ya que la mayor exposición arancelaria de los productos chinos reforzó la diversificación del abastecimiento. Sin embargo, la dependencia de los tejidos importados sigue siendo un riesgo estructural.

Textiles y prendas de vestir en Vietnam: visión general estructural

La industria textil y de la confección de Vietnam se compone de tres subsectores: el sector upstream (producción de fibras), el sector midstream (producción de tejidos y teñido) y el sector downstream (confección de prendas). Según VITAS, el 70 % de las más de 3.800 fábricas textiles de Vietnam producen actualmente prendas de vestir, mientras que solo el 6 % de estas fábricas producen hilo, el 17 % producen tejidos y el 4 % son instalaciones de teñido.

Fuentes de material

Según Pham Van Viet, vicepresidente de la Asociación de Confección, Textiles, Bordados y Tejidos de Punto de la Ciudad de Ho Chi Minh (AGTEK), el suministro de materias primas para la industria textil y de la confección nacional solo satisface alrededor del 40 % de la demanda, incluida la de las empresas con inversión extranjera directa. Muchas empresas locales siguen dependiendo de materias primas importadas de China y Corea, mientras que la mayor parte de sus materiales de fibra proceden de la India, China y Estados Unidos.

Vietnam consume alrededor de 400 000 toneladas de algodón al año. Sin embargo, solo 3000 toneladas proceden de las cadenas de suministro nacionales, lo que indica que la oferta nacional satisface menos del 1 % de la demanda total.

Fabricación de prendas de vestir

El sector downstream de la confección representa la mayor parte del sector textil y de la confección en Vietnam, siendo los modelos de corte, confección y acabado (CMT) sus principales actividades. La confección CMT representa alrededor del 70 % de la producción de las empresas nacionales de confección y fabricación, mientras que los modelos de negocio más avanzados, como la fabricación de equipos originales (OEM) y la fabricación de diseños originales (ODM), representan alrededor del 30 %. La producción nacional de tejidos asciende a aproximadamente 2 300 millones de metros al año, lo que satisface entre el 25 % y el 30 % de la demanda interna.

Estados Unidos, Europa, Japón y Corea del Sur son los principales destinos de exportación de los productos textiles y de confección de Vietnam.

En busca de fuentes locales sostenibles de materia prima

La industria textil y de la confección de Vietnam se enfrenta a un importante reto a la hora de desarrollar fuentes de materia prima locales suficientes para su crecimiento futuro. Dado que la industria de la confección se basa principalmente en la transformación, el valor añadido nacional de cada prenda exportada es solo de entre el 45 % y el 50 %. Esta situación complica la capacidad de las empresas para cumplir con las normas de origen de los acuerdos de libre comercio, al tiempo que expone a todo el sector a posibles interrupciones en la cadena de suministro.

La situación actual plantea una necesidad urgente de crear sectores de apoyo sólidos dentro de la industria, lo que puede considerarse una oportunidad prometedora para los inversores.

Dinámicas que configuran el futuro de la industria textil y de la confección de Vietnam

Acuerdos comerciales sólidos

El mayor acceso a los mercados a través de los TLC y la tecnología son los principales motores de crecimiento de la industria textil y de la confección. Los acuerdos de libre comercio bilaterales y multilaterales de Vietnam siguen proporcionando a los fabricantes vietnamitas acceso a nuevos mercados. Con la entrada en vigor de nuevos acuerdos de libre comercio, como el Acuerdo Integral y Progresista de Asociación Transpacífico ( , CPTPP) y el Acuerdo de Libre Comercio entre Vietnam y la UE (EVFTA), Vietnam debería experimentar un aumento de las exportaciones y un impulso para seguir desarrollando la cadena de suministro de la industria, de modo que pueda aprovechar al máximo los aranceles preferenciales.

Adopción de la tendencia ecológica y sostenible

Los mercados europeos, caracterizados por unos estándares cada vez más exigentes y un creciente interés por los productos ecológicos y sostenibles, siempre han sido uno de los mercados más importantes para los fabricantes vietnamitas de textiles y prendas de vestir. Para no perder su ventaja competitiva frente a competidores de otros países, especialmente China y Bangladés, muchas fábricas vietnamitas se han esforzado por obtener certificados internacionales, como OEKO-TEX®, GOTS, Global Recycled Standard (GRS) y Fair Trade, con el fin de cumplir los estrictos requisitos de los países europeos.

Al mismo tiempo, Vietnam está invirtiendo en tecnologías ecológicas, como el teñido sin agua, las fábricas alimentadas con energía solar y los sistemas de reciclaje de aguas residuales, para mejorar la calidad y la sostenibilidad de sus productos. Las prácticas éticas y el respeto de los derechos laborales también se aplican con rigor para cumplir con los estrictos estándares de responsabilidad social de Europa.

Creciente demanda de producción de mayor valor añadido

Además, se espera que el desplazamiento de la fabricación de China a Vietnam, impulsado por las ventajas en los costes laborales y las tensas relaciones comerciales entre China y EE. UU., dé un nuevo impulso a la industria textil y de la confección de Vietnam.

Según la Asociación de la Industria de la Moda de Estados Unidos (USFIA), el 80 % de las empresas de moda estadounidenses tiene previsto reducir su abastecimiento de prendas de vestir procedentes de China en 2024-2025. Vietnam fue uno de los primeros países asiáticos en alcanzar un acuerdo comercial bilateral con la administración estadounidense para evitar unos «aranceles recíprocos» aún más elevados, inicialmente propuestos en un 46 %. Esto demuestra la voluntad de Vietnam de comprometerse y adaptarse a las exigencias comerciales de EE. UU. La nueva estructura arancelaria podría animar a las empresas vietnamitas a mejorar sus capacidades de producción y orientarse hacia productos de mayor valor añadido, como los semiconductores, en lugar de limitarse exclusivamente al montaje de bajo valor y de alta intensidad de mano de obra.

Dicho esto, de cara al futuro, el acceso al mercado por sí solo no será suficiente para generar crecimiento. Los fabricantes vietnamitas también tendrán que invertir en tecnología para aumentar la productividad y la calidad con el fin de seguir siendo competitivos.

Véase también: El sector textil de Vietnam ante las presiones arancelarias de EE. UU.: riesgos y oportunidades (en inglés)

El centro de fabricación textil y de prendas de vestir de Vietnam

Región sur

El sur de Vietnam se considera el centro textil y de la confección del país. La ciudad de Ho Chi Minh y las provincias circundantes de Dong Nai y Binh Duong albergan un gran número de fábricas de confección que prestan servicio a una amplia gama de marcas internacionales. Hay varias razones que lo explican, pero la infraestructura y la mano de obra son dos de las más destacadas.

Ciudad Ho Chi Minh alberga el puerto más grande de Vietnam. En 2019, el puerto de Saigón era el 26.º puerto de contenedores más grande del mundo y el quinto más grande de la región de la ASEAN, después del puerto de Singapur, el puerto de Klang (Malasia), Tanjung Pelepas y Laem Chabang (Tailandia). Como resultado, los puertos de Ciudad Ho Chi Minh son responsables de alrededor del 67 % del tráfico portuario de Vietnam.

A unos 80 km al sur de Ciudad Ho Chi Minh se encuentra también el puerto de Cai Mep-Thi Vai. El puerto de Cai Mep-Thi Vai es un puerto de aguas profundas que permite a buques de mayor tamaño transportar mercancías hacia y desde Vietnam. Esto puede reducir significativamente los costes de transporte para los fabricantes. Una autopista de varios carriles lo conecta además con Dong Nai y Binh Duong.

Norte de Vietnam

En el norte, Nam Dinh y Thanh Hoa son clústeres clave para los fabricantes textiles y de confección.

Con una contribución superior al 50 % del valor añadido de su sector industrial, la industria textil y de la confección de Nam Dinh ha experimentado un crecimiento sustancial en términos de tamaño, calidad y alcance de mercado. A fecha de marzo de 2025, hay más de 6000 instalaciones textiles y de confección en activo en la provincia, incluidas 420 empresas bien establecidas. Situadas en su mayoría en zonas rurales, estas fábricas son una fuente clave de empleo para decenas de miles de trabajadores. Nam Dinh está trabajando para impulsar su sector textil y de la confección fomentando la inversión en proyectos de alta tecnología, entre los que destacan desarrollos recientes como la fábrica textil y de tintorería de TOP Textile JSC, de 203 millones de dólares, y la planta de 40 millones de dólares de la empresa de inversión china Xielong Vietnam Textile Technology, un importante proveedor de marcas globales como Lining, Xtep, Puma y New Balance.

Por su parte, Thanh Hoa alberga más de 300 empresas textiles y de confección en activo. Estas empresas han adoptado tecnologías avanzadas y mejorado sus métodos de producción para mantenerse competitivas en los mercados tradicionales, al tiempo que exploran activamente nuevos mercados como Oriente Medio y Sudamérica. En 2024, el sector produjo más de 700 millones de artículos, de los cuales se exportaron alrededor de 450 millones, lo que supone un aumento de aproximadamente un 20 % con respecto al año anterior. De cara a 2025, la industria tiene previsto mantener este crecimiento, con el objetivo de producir más de 700 millones de artículos al año y exportar aproximadamente 470 millones de unidades.

Marcas extranjeras que fabrican en Vietnam

Hay cientos de marcas internacionales que fabrican prendas de vestir y textiles en Vietnam, pero dos de las más conocidas son Adidas y Nike.

Adidas

En 2021, aproximadamente el 40 % del calzado de Adidas se fabricó en Vietnam. Esto es consecuencia de un importante cambio que se ha producido durante la última década, en la que Adidas ha trasladado una parte cada vez mayor de su cadena de suministro fuera de China hacia el sur, a Vietnam.

Esto forma parte de una tendencia más amplia en el sector de la confección y la moda, a medida que los salarios en China aumentan y las empresas buscan nuevas mano de obra con salarios bajos para producir sus artículos.

No solo eso, sino que las tensiones comerciales entre China y mercados de exportación clave como EE. UU., así como las interrupciones en la cadena de suministro como consecuencia de las restricciones fronterizas por la COVID-19, también han impulsado a las empresas de ropa deportiva a diversificar sus cadenas de suministro.

Véa también: Dónde se encuentran las fábricas de Adidas en Vietnam

Nike

Como una de las marcas más grandes y conocidas del mundo, Nike está verdaderamente arraigada en el tejido del deporte internacional. Sin embargo, esto no sería posible sin las enormes operaciones de fabricación que Nike ha desarrollado en el sudeste asiático. En particular, Vietnam se ha convertido en un componente esencial de las líneas de suministro de Nike.

De hecho, el 51 % del calzado de Nike en 2021 se fabricó únicamente en este gigante industrial del sudeste asiático. Y esta cifra va en aumento: en 2021, Nike contaba con solo 138 proveedores en Vietnam. Sin embargo, en noviembre de 2022, esa cifra había aumentado a 155.

Véa también: Dónde se encuentran las fábricas de Nike en Vietnam

Políticas de apoyo del Gobierno

El Gobierno ha centrado su apoyo a la industria textil en la ampliación de los parques industriales dedicados al sector y en el fomento de las industrias auxiliares nacionales. Se está animando a los gobiernos locales a ayudar a las empresas en actividades de investigación y desarrollo, transferencia de tecnología e innovación.

Incentivos del impuesto sobre sociedades (CIT)

Los incentivos del impuesto sobre la renta de las sociedades (CIT) son una de las características más atractivas del panorama empresarial vietnamita y suelen ser uno de los incentivos de inversión más importantes para los inversores extranjeros.

Existen dos incentivos principales del CIT en Vietnam: los tipos impositivos preferenciales, que son tipos impositivos reducidos, y las moratorias fiscales, que son esencialmente exenciones fiscales. Estos suelen variar en función de la ubicación, el sector, la zona de inversión y otros factores.

Tipos impositivos preferenciales

 Los diferentes tipos preferenciales incluyen:

• 10 % durante toda la vigencia del proyecto;
• 10 % durante 15 años a partir del primer año de generación de ingresos;
• 17 % durante toda la duración del proyecto; y
• 17 % durante 10 años a partir del primer año de generación de ingresos.

Tipos de exención fiscal

Las exenciones fiscales incluyen:

• Exención fiscal durante 4 años, reducción del 50 % de los importes de impuestos a pagar durante los 9 años siguientes;
• Exención fiscal durante 4 años, reducción del 50 % de los importes fiscales a pagar durante los 5 años siguientes; y
• Exención fiscal durante 2 años, reducción del 50 % del importe del impuesto a pagar durante los 4 años siguientes.

Perspectivas del sector textil y de la confección de Vietnam para 2026

Perspectivas a corto plazo

A pesar de las continuas presiones sobre los costes y la demanda mundial irregular, el sector textil y de la confección de Vietnam sigue siendo estructuralmente resistente. El país sigue atrayendo a inversores extranjeros que buscan una base de fabricación competitiva en Asia, respaldado por una capacidad de exportación consolidada y un cumplimiento cada vez mayor de los requisitos de los compradores internacionales.

Orientación de las políticas y prioridades del sector

En el periodo 2025-2030, la industria está pasando de forma decisiva de un crecimiento impulsado por el volumen a la creación de valor. Según VITAS, las prioridades clave incluyen el desarrollo sostenible, los modelos de producción circular y una digitalización más profunda en toda la cadena de valor, junto con esfuerzos para reforzar el posicionamiento de las marcas nacionales de moda y confección de Vietnam.

Objetivos de crecimiento

En el marco de su hoja de ruta a medio plazo, el sector se ha fijado como objetivo alcanzar una facturación por exportaciones de 64 500 millones de dólares estadounidenses para 2030, con una tasa de crecimiento anual media del 6,5-7 %, al tiempo que se amplían los ingresos del mercado interno hasta los 8 000-9 000 millones de dólares estadounidenses. Se espera que el aumento de la tasa de localización por encima del 60 % reduzca los riesgos de la cadena de suministro y mejore la competitividad.

Implicaciones para las empresas extranjeras

Para las empresas extranjeras, la estrategia en evolución de Vietnam presenta oportunidades más allá de la fabricación de bajo coste, especialmente en la producción de mayor valor añadido, los materiales sostenibles, las soluciones digitales y las asociaciones a largo plazo alineadas con el modelo de crecimiento del país, impulsado por la calidad y la sostenibilidad.

Si está buscando su próximo destino de fabricación, podemos ayudarle con un asesoramiento personalizado para la selección de la ubicación.

Este artículo se publicó por primera vez en mayo de 2018. Se actualizó por última vez el 7 de enero de 2026

(Con aportes de Trinh Minh Huyen Tran)

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